Zeno Markets mách bạn chiến lược chinh phục thị trường chứng khoán phái sinh

Ngày nay thuật ngữ chứng khoán phái sinh không còn xa lạ với giới đầu tư. Tuy nhiên để trở thành một nhà đầu tư chuyên nghiệp bạn cần có những chiến lược để chinh phục thị trường chứng khoán phái sinh. Hãy cùng zeno markets khám phá ngay những chiến lược đó nhé.

Vai trò của thị trường chứng khoán phái sinh

Thị trường chứng khoán phái sinh hiểu nôm na là mảng thị trường tương đối mới và phát triển mạnh mẽ trong thị trường tài chính. Thị trường chứng khoán phái sinh có vai trò rất quan trọng trong sự phát triển bền vững và ổn định của hệ thống tài chính nói riêng và của cả nền kinh tế toàn cầu nói chung. 

Theo kinh nghiệm chinh chiến trên thị trường quốc tế, Zeno markets đã thấy rằng chứng khoán phái sinh là công cụ quan trọng giúp các nhà đầu tư quản trị rủi ro, và đặc biệt là rủi ro thị trường và rủi ro tín dụng. Ngoài ra chứng khoán phái sinh có vai trò thúc đẩy sự phát triển và sáng tạo trong lĩnh vực tài chính, giúp tăng cường khả năng hồi phục từ các cú sốc thị trường.

Tuy vậy, chứng khoán phái sinh đã phải gắn liền với những sự kiện tiêu cực gây chấn động thị trường tài chính toàn cầu nhất là trong thời gian qua. Ví dụ liệt kê như sự thất bại, sụp đổ, phá sản của của các tên tuổi lớn như Barings Bank, Enron hay Lehman Brothers và American International Group.

Dù theo thông tin thị trường là vậy, Zeno markets cũng như các sản phẩm tài chính khác có những ưu điểm và nhược điểm riêng. Vấn đề quan trọng là bạn cần phải hiểu rõ bản chất, những lợi ích và rủi ro tiềm ẩn của chứng khoán phái sinh, và phải đảm bảo thị trường được vận hành một cách đúng đắn dưới sự giám sát phù hợp, các nhà đầu tư phải biết cách sử dụng các sản phẩm phái sinh một cách hiệu quả để nâng cao giá trị kinh doanh.

3 chiến lược đầu tư chứng khoán phái sinh

Chiến lược giao dịch đầu cơ theo xu thế giá

Chiến lược này được sử dụng nhiều nhất vì tính đơn giản và sự hấp dẫn của nó, tuy nhiên cũng sẽ đi kèm với rủi ro cao hơn so với các chiến lược khác. Theo đó nếu nhà đầu tư dự báo được thị trường sắp tới tăng giá thì sẽ tiến hành mua hợp đồng tương lai và chờ bán để đóng các vị thế khi giá tăng.

VD: VN30F1801 đang ở mức 1000 điểm, vì dự báo chỉ số này sẽ tăng nên các nhà đầu tư sẽ thực hiện lệnh mua tại mức giá hiện tại. Sau đó 1 vài ngày VN30F1801 tăng lên 1020 điểm. Khi đó nhà đầu tư quyết định chốt lãi bằng cách đặt vị thế bán tại mức giá này.

Ngược lại khi nhà đầu tư bán hợp đồng tương lai khi dự báo thị trường có xu hướng giảm điểm, và sẽ thực hiện vị thế Mua để đóng vị thế giao dịch.

Chiến lược phòng rủi ro cho các danh mục nắm giữ

Đây được đánh giá là chiến lược phù hợp cho nhà đầu tư nào đang sở hữu danh mục chứng khoán rộng và danh mục này sẽ có mức độ tương quan cao so với chỉ số chung. Nhà đầu tư dự báo thị trường sẽ giảm nhưng lại không muốn bán số cổ phiếu đang nắm giữ. 

Lúc này các nhà đầu tư sẽ bảo vệ danh mục cổ phiếu của mình bằng cách bán hợp đồng tương lai VN30. Như vậy sự mất mát về giá trị của danh mục chứng khoán cơ sở này sẽ bù đắp bằng sự sinh lời từ hợp đồng tương lai.

VD: nhà đầu tư nắm giữ danh mục cổ phiếu gồm HPG, SSI, VCB, VNM, BID,… với tổng giá trị danh mục là 10 tỷ đồng. Tại thời điểm hiện tại VN30F đang là 1000 điểm, với hệ số nhân là 100.000, vì vậy giá trị của 1 hợp đồng tương lai là 1 và mức beta mà nhà đầu tư mong muốn là 0.

Chiến lược Spread

Chiến lược này được thực hiện bằng việc mua bán chứng khoán có cùng 1 tài sản cơ sở, do một tác động nào đó và dẫn đến các giá của các chứng khoán này có mức sai lệch so với điểm cân bằng, các nhà đầu tư sẽ thực hiện mua bán để kiếm lời.

VD: Hợp đồng tương lai kỳ hạn của tháng 1/2018 (VN30F1801) đang ở mức 1000 điểm và với hợp đồng tương lai tháng 2/2018 (VN30F1802) đang ở mức 1050 điểm. Tuy nhiên tại giá trị tại điểm cân bằng của VN30F1801 đang là 1040. Có nghĩa là giá trị hiện tại của VN30F1801 đang có khoảng cách giá lớn hơn so với giá trị đúng của nó. Trong khi đó VN30F1802 có giá trị hiện tại ở mức tương đối hợp lý. Khi nhận thấy giá trị hợp đồng tháng 1 quá lời, nhà đầu tư sẽ thực hiện chiến lược mua 10 hợp đồng VN30F1801 và song song đó là bán 10 hợp đồng VN30F1802. Tới hôm sau nếu giá hợp đồng VN30F1804 tăng từ 1000 điểm lên 1030 điểm thì nhà đầu tư sẽ thực hiện lệnh bán 10 hợp đồng VN30F1801.

Nếu VN30F1802 tăng nhẹ từ 1050 điểm lên 1060 điểm thì sẽ tiến hành mua đối với VN30F1802 để đóng vị thế.

Kết quả tại hợp đồng VN30F1801 nhà đầu tư lời được 30 điểm và VN30F1802 sẽ lỗ 10 điểm. Tuy nhiên phần Spread mà nhà đầu tư đạt được sẽ là 20 điểm.

Các bước học đầu tư chứng khoán phái sinh cùng Zeno Markets

Bước 1: Đăng ký mở tài khoản giao dịch tại sàn Zeno Markets

Khi tham gia vào thị trường chứng khoán nhà đầu tư nào cũng cần đăng ký cho mình một tài khoản để thực hiện giao dịch. Tài khoản này sẽ là tài khoản chứng khoán cơ sở. 

Những nhà đầu tư đã có tài khoản chứng khoán cơ sở sẽ được phép mở thêm tài khoản chứng khoán phái sinh.

Nếu bạn là nhà đầu tư mới và chưa có tài khoản chứng khoán cơ sở thì vào đăng ký ngay tại website https://zenomarkets.com/ 

Bước 2: Nộp tiền Ký quỹ tại Zeno Markets

Sau khi đăng ký mở được tài khoản chứng khoán phái sinh, bạn sẽ được yêu cầu nộp tiền ký quỹ. Nói cách khác là khoản tiền cọc tối thiểu cần đóng theo quy định của sàn. 

Sau khi nộp tiền ký quỹ, tài khoản chứng khoán phái sinh của bạn sẽ được kích hoạt. Bạn có tư cách là thành viên của thị trường chứng khoán phái sinh và bạn có thể bắt đầu thực hiện các giao dịch trên thị trường này.

Bước 3: Thực hiện giao dịch tại

Các giao dịch chứng khoán phái sinh sẽ được thực hiện qua việc đặt các lệnh mua/ bán. Việc đặt lệnh này cần đảm bảo dựa trên điều kiện về ký quỹ. 

Nhà đầu tư cần có hiểu biết và tìm hiểu và lựa chọn loại phái sinh phù hợp với nhu cầu và khả năng tài chính của bản thân. Và tại sàn Zeno Markets, việc học và trao đổi kiến thức thật dễ dàng khi sàn trang bị sẵn 1 kho tài liệu phong phú cho các nhà đầu tư. Đặc biệt là các nhà đầu tư mới. Ngoài ra để được hướng dẫn chi tiết cách giao dịch chứng khoán phái sinh, cách nhanh và đơn giản nhất dành cho bạn chính là liên hệ ngay với đội ngũ tư vấn của sàn tại đây:

Website: https://zenomarkets.com/ 

Facebook: https://www.facebook.com/ZenomarketsVN 

Instagram: https://www.instagram.com/zenomarkets_vietnam/ 

youtube: https://www.youtube.com/@zenomarkets7945 

Email: [email protected]